在資本市場門口徘徊已近10年的河北銀行，即將迎來最大股東方的變更。
日前，A股上市公司國電電力(600795.SH)宣布，將與國家能源集團(tuán)進(jìn)行資產(chǎn)置換，置出資產(chǎn)包括其所持河北銀行19.016%股權(quán)。交易完成后，國家能源集團(tuán)將取代國電電力，成為河北銀行第一大股東。
作為河北省唯一一家省級城市商業(yè)銀行，河北銀行一直處于無控股股東、實(shí)控人的狀態(tài)。早在2012年初，河北銀行就開始籌劃IPO，但接受輔導(dǎo)快10年，依舊未能有實(shí)質(zhì)進(jìn)展。特別是近兩年來盈利能力弱化、資產(chǎn)質(zhì)量下行等因素，更加為河北銀行的上市之路蒙上一層陰影。隨著實(shí)力更為雄厚的國家能源集團(tuán)成為第一大股東，河北銀行IPO或?qū)⒂瓉磙D(zhuǎn)機(jī)。
長江商報(bào)記者梳理發(fā)現(xiàn)，2020年河北銀行實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入86.02億元，同比增長7.15%，凈利潤18.71億元，同比減少8.55%，且相較于2017年最高峰時(shí)期凈利潤27.17億元整體下降31.14%。
加大減值計(jì)提力度則是河北銀行增收不增利的直接原因。2020年，河北銀行計(jì)提信用減值損失38.25億元，同比增長24.64%，遠(yuǎn)超當(dāng)期營收增速。
截至2020年末，河北銀行不良率1.98%，撥備覆蓋率133.41%，與A股已經(jīng)上市的41家銀行相比，均處于墊底水平。
管理層“換血”國家能源集團(tuán)或成最大股東
河北最大城商行第一大股東或?qū)l(fā)生變更。
根據(jù)國電電力日前披露的重組方案，國電電力擬與其控股股東國家能源集團(tuán)進(jìn)行資產(chǎn)置換，上市公司向國家能源集團(tuán)置出河北銀行19.016%股權(quán)、國電英力特51.025%股權(quán)，國家能源集團(tuán)向國電電力置入旗下多家子公司股權(quán)。交易完成后，國家能源集團(tuán)將取代國電電力，成為河北銀行第一大股東。
資料顯示，國家能源集團(tuán)由中國國電集團(tuán)和神華集團(tuán)兩家世界500強(qiáng)企業(yè)合并重組而成，2017年11月正式掛牌成立，是中央直管國有重要骨干企業(yè)、國有資本投資公司改革試點(diǎn)企業(yè)，2020年世界500強(qiáng)排名第108位。
河北銀行則是全國首批五家城市合作銀行試點(diǎn)之一，也是河北省最大的城商行，目前無控股股東、實(shí)控人。
截至2020年末，國電電力直接持有河北銀行19.02%股份，為后者最大股東，其余股東持股比例均未超過10%，股權(quán)結(jié)構(gòu)較為分散。百悅投資、河北港口集團(tuán)、中城建投分別持有該行8.39%、8.19%、6.64%股份，上市公司棲霞建設(shè)(600533.SH)及其控股股東棲霞建設(shè)集團(tuán)分別持有河北銀行3.18%、5.29%股份。
長江商報(bào)記者注意到，一直以來，河北銀行就存在著多名重要股東進(jìn)行股權(quán)質(zhì)押的情況，或?qū)ζ涔蓹?quán)穩(wěn)定性產(chǎn)生不利影響。
聯(lián)合資信出具的評級報(bào)告顯示，河北銀行持續(xù)加強(qiáng)股權(quán)質(zhì)押管理，2020年末將股權(quán)質(zhì)押比例由年初的19.86%壓降至15.38%。
截至2020年末，河北銀行前十大股東中，就有四大股東存在股份質(zhì)押。其中，第四大股東中城建投已質(zhì)押4.65億股，質(zhì)押率達(dá)100%。第五大股東棲霞建設(shè)集團(tuán)質(zhì)押1.22億股，質(zhì)押率為32.86%。第七大股東北京理想產(chǎn)業(yè)集團(tuán)和第十大股東中冀投資分別質(zhì)押1.04億股、1450萬股，質(zhì)押率分別為32.66%、10.7%。上述四大股東合計(jì)質(zhì)押7.05億股，約占該行總股本的10%。
值得一提的是，早在2012年初，河北銀行便宣布擬首次公開發(fā)行人民幣普通股并于境內(nèi)上市，并接受了中信證券的輔導(dǎo)。但推進(jìn)已有近十年時(shí)間，河北銀行的IPO之路依舊未能有實(shí)質(zhì)進(jìn)展。
去年12月中信證券出具的第31期輔導(dǎo)報(bào)告中，并未披露河北銀行目前存在主要問題，僅顯示“根據(jù)銀行戰(zhàn)略規(guī)劃，持續(xù)推進(jìn)上市工作。”
而在去年年末，梅愛斌接替喬志強(qiáng)成為河北銀行董事長。今年6月以來，河北銀保監(jiān)局先后核準(zhǔn)了王縣力的行長、董事、副董事長任職資格，以及卜周慶、趙景南、李亞的董事任職資格。
全新的領(lǐng)導(dǎo)班子上任，且即將迎來實(shí)力雄厚的國家能源集團(tuán)作為第一大股東，河北銀行的上市之路能否會(huì)發(fā)生轉(zhuǎn)機(jī)?
減值力度加大去年增收不增利
事實(shí)上，盈利能力不穩(wěn)定、資產(chǎn)質(zhì)量下行，這些都是影響河北銀行IPO止步不前的重要因素。
財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)顯示，2016年至2018年，河北銀行分別實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入74.43億、74.14億、67.73億，凈利潤分別為26.42億、27.17億、20.22億。其中，2018年河北銀行營收凈利出現(xiàn)雙降，降幅分別為8.6%、25.6%。
2019年，河北銀行營業(yè)收入和凈利潤分別回升至80.28億元、20.46億元，同比增長18.53%、1.2%，但凈利潤增速依舊遠(yuǎn)低于營收。
在疫情影響下，2020年河北銀行全年實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入86.02億元，同比增長7.15%，凈利潤18.71億元，同比減少8.55%。將時(shí)間線拉長，若以2017年最高峰時(shí)期的業(yè)績?yōu)榛鶖?shù)，2020年河北銀行營業(yè)收入雖然增長16%，凈利潤整體下降31.14%。
長江商報(bào)記者進(jìn)一步梳理發(fā)現(xiàn)，隨著業(yè)務(wù)規(guī)模的擴(kuò)大，河北銀行的利息凈收入、手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入均保持穩(wěn)步提升趨勢，去年分別為78.81億元、6.95億元，同比增長7.89%、17.4%，帶動(dòng)該行營收規(guī)模增長。
但受到減值計(jì)提增加影響，河北銀行盈利水平弱化，報(bào)告期內(nèi)該行計(jì)提信用減值損失38.25億元，同比增長24.64%，高于當(dāng)期營收增速。
截至2020年末，河北銀行資產(chǎn)總額3957.02億元，其中貸款及墊款凈額2398.31億元，占比提升至60.61%。
信貸資產(chǎn)質(zhì)量方面，2018年至2020年末，河北銀行不良貸款分別為47.08億元、39.91億元、48.44億元，不良率2.53%、1.84%、1.98%。可以看到，2020年末河北銀行不良貸款反彈21.37%，不良率較上年末也提升了0.15個(gè)百分點(diǎn)。
此外，2018年至2020年末，河北銀行的撥備覆蓋率分別為111.85%、169.66%、133.41%。
值得一提的是，A股41家上市銀行中，僅鄭州銀行一家城商行2020年末不良率高于河北銀行。而2020年末A股上市銀行中撥備覆蓋率最低的是民生銀行，為139.38%，也高于河北銀行133.41%的撥備覆蓋率水平，河北銀行的風(fēng)險(xiǎn)抵補(bǔ)能力有待進(jìn)一步提升。
河北銀行資產(chǎn)端中另一大主要構(gòu)成部分就是投資資產(chǎn)。截至2020年末，該行投資資產(chǎn)998.53億元，占總資產(chǎn)的比例壓縮至25.23%。
聯(lián)合資信評估報(bào)告指出，截至2020年末，河北銀行以公允價(jià)值計(jì)量且其變動(dòng)計(jì)入其他綜合收益的金融投資納入第三階段的規(guī)模為4.54億元，較上年同期略有減少，第三階段預(yù)期信用減值準(zhǔn)備余額3.31億元;以攤余成本計(jì)量的金融資產(chǎn)納入第三階段的規(guī)模由上年末的21.67億元增長至48.8億元，第三階段預(yù)期信用減值準(zhǔn)備余額由上年末的7.18億元增長至16.43億元，資產(chǎn)質(zhì)量有所下行。
盡管上市一直未有進(jìn)展，但河北銀行也通過其他方式進(jìn)行資本補(bǔ)充。2020年，該行發(fā)行30億元無固定期限資本債券，用于補(bǔ)充其他一級資本。
2018年至2020年末，河北銀行的資本充足率分別為14.34%、13.98%、13.32%，一級資本充足率11.56%、11.34%、11.33%，核心一級資本充足率11.52%、11.29%、10.17%，均連續(xù)兩年出現(xiàn)下滑。(記者 蔡嘉)
