人口老齡化加劇，勞動(dòng)力成本上升，特別是疊加疫情影響，全球企業(yè)正在進(jìn)入以數(shù)字化競爭為核心的新階段，IDC最新統(tǒng)計(jì)顯示，2022年至2025年，全球企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型直接投資的復(fù)合增速將達(dá)上升至16.4%。與之相伴的是近年來全球SaaS業(yè)競爭更趨激烈。這對于高成長SaaS公司而言，不僅要有持續(xù)擴(kuò)大的營收、強(qiáng)有力現(xiàn)金流加持，還必須要看能夠衡量客戶粘性、產(chǎn)品核心競爭力“續(xù)航性”的關(guān)鍵指標(biāo)——客戶留存率。
港股SaaS公司中，百融云創(chuàng)在營收擴(kuò)張、現(xiàn)金流持續(xù)性，以及盈利改善方面，表現(xiàn)相對突出，公司去年收入與實(shí)際凈利均創(chuàng)新高，分別為16.23億元和1.41億元；經(jīng)營活動(dòng)現(xiàn)金流凈額同比增27%至2.65億元，每股的該指標(biāo)仍高居行業(yè)第二。至報(bào)告期末，百融云創(chuàng)在國內(nèi)累計(jì)為超5700名金融機(jī)構(gòu)客戶提供服務(wù)；付費(fèi)客戶累計(jì)超3300家，同比增長27.5%；值得強(qiáng)調(diào)的是，公司的核心客戶ARPU同比增24.8%至512萬元，核心客戶凈收入擴(kuò)張率為118.1%，核心客戶留存率保持在高位，達(dá)到91.6%。以全球SaaS業(yè)標(biāo)桿Salesforce為例，其2022財(cái)年的客戶留存率為92.75%，該指標(biāo)自2019財(cái)年以來就維持在90.58%上方波動(dòng)。
百融云創(chuàng)是國內(nèi)獨(dú)立AI平臺(tái)，其主營業(yè)務(wù)是為銀行等機(jī)構(gòu)提供覆蓋業(yè)務(wù)全流程的智能分析服務(wù)與解決方案，公司為垂直領(lǐng)域內(nèi)SaaS龍頭，目前的客戶范圍已覆蓋絕大部分國有銀行、逾900家區(qū)域性銀行、絕大部分消金公司及主要保險(xiǎn)公司。除了主要數(shù)據(jù)指標(biāo)，公司核心競爭力“續(xù)航性”也可以從其與大型客戶合作中獲得體現(xiàn)。
某股份制銀行總行自2015年起就選擇與百融云創(chuàng)試水聯(lián)合建模，雙方合作貫穿了百融云創(chuàng)創(chuàng)設(shè)以來的絕大部分成長之路，同時(shí)也幾乎覆蓋了該行零售業(yè)升級的全過程。該行于2019年上線全新的零售經(jīng)營體系，百融云創(chuàng)AI技術(shù)的應(yīng)用范圍隨之?dāng)U大。
根據(jù)2021年三季度的調(diào)查數(shù)據(jù)，該行總行的兩大零售業(yè)務(wù)部門對百融云創(chuàng)服務(wù)日均調(diào)用合計(jì)近90萬次——較國有銀行對百融云創(chuàng)同類服務(wù)調(diào)用量高15%；模型執(zhí)行效率毫不遜色于百融云創(chuàng)和國有銀行聯(lián)合開發(fā)的水平——多頭因子覆蓋率均值接近87%，KS大于0.4，推動(dòng)該行的零售業(yè)不良率逐年下降。
在以百融云創(chuàng)與某一國有銀行在普惠金融項(xiàng)目的合作為例。該項(xiàng)目規(guī)劃充分，至2021年三季度已走過3個(gè)年頭。項(xiàng)目初期由該行在行內(nèi)部署小微業(yè)務(wù)評估管理模型并啟運(yùn)；百融云創(chuàng)承接項(xiàng)目升級，發(fā)揮其在智能模型訓(xùn)練、構(gòu)建供應(yīng)鏈關(guān)系圖譜的技術(shù)與經(jīng)驗(yàn)，集中開發(fā)和逐步部署定制化的智能分析與運(yùn)營方案，并幫助該行業(yè)務(wù)線實(shí)現(xiàn)動(dòng)態(tài)可視化監(jiān)控。
去年一季度，該行已將此解決方案推廣至其在國內(nèi)近30家分行，抵押、銀稅類產(chǎn)品平均審批通過效率顯著提升，超1.4萬家小微企業(yè)的扶持業(yè)務(wù)保持良性循環(huán)。2021年三季度，該行將此解決方案的應(yīng)有范圍擴(kuò)大到信用類產(chǎn)品，百融云創(chuàng)的AI技術(shù)滲透獲得提升。至此，百融云創(chuàng)近6年來與該行總行、分行累計(jì)簽訂過27次合作協(xié)議。此項(xiàng)目也是公司參與國有銀行合作案例中，首次成功以咨詢?yōu)榍腥搿⒍蠓蛛A段將專業(yè)AI技術(shù)注入關(guān)鍵業(yè)務(wù)條線的項(xiàng)目。
艾瑞預(yù)計(jì)，我國銀行業(yè)技術(shù)升級投入在2022和2023年將分別達(dá)到3100億元和3700億元的水平，維持著近年來的復(fù)合增長率。在此背景下，以百融云創(chuàng)為代表的金融業(yè)精品型SaaS公司的業(yè)務(wù)進(jìn)展，值得關(guān)注。
