箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票

第一次投資風險特別公告

保薦機構（主承銷商）：中信證券股份有限公司

(相關資料圖)

箭牌家居集團股份有限公司（以下簡稱“發行人”或“公司”）首次公開發行不超過 9,660.9517萬股人民幣普通股（A股）（以下簡稱“本次發行”）的申請已獲中國證券監督管理委員會證監許可〔2022〕1977號文核準。本次發行采用網下向符合條件的投資者詢價配售（以下簡稱“網下發行”）和網上向持有深圳市場非限售A股和非限售存托憑證市值的社會公眾投資者定價發行（以下簡稱“網上發行”）相結合的方式進行。本次發行的保薦機構（主承銷商）為中信證券股份有限公司。

本次發行的初步詢價工作已經完成，擬定的發行價格為 12.68元/股，對應的2021年攤薄后市盈率為 22.99倍（每股收益按照 2021年度經會計師事務所審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發行后總股本計算），高于中證指數有限公司發布的“C30非金屬礦物制品業”最近一個月平均靜態市盈率 14.36倍（截至 2022年 9月 9日）。本次發行市盈率高于行業平均市盈率，存在未來發行人估值水平向行業平均市盈率回歸，股價下跌給新股投資者帶來損失的風險。

根據《關于加強新股發行監管的措施》（證監會公告[2014]4號文）的要求，發行人和保薦機構（主承銷商）需在網上申購前三周內在《中國證券報》《上海證券報》《證券時報》《證券日報》、經濟參考網、中國金融新聞網和中國日報網連續發布投資風險特別公告，公告的時間分別為2022年9月15日、2022年9月22日和2022年9月29日，敬請投資者重點關注。

原定于 2022年 9月 16日進行的網上、網下申購將推遲至 2022年 10月 14日，并推遲刊登《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票發行公告》。原定于2022年 9月 15日舉行的網上路演推遲至 2022年 10月 13日。

發行人、保薦機構（主承銷商）特別提請投資者關注以下內容：

1、敬請投資者重點關注本次發行流程、網上網下申購及繳款、棄購股份處理等方面，具體內容如下：

（1）發行人和保薦機構（主承銷商）根據初步詢價結果，綜合考慮發行人所處行業、可比公司、市場情況、募集資金需求及承銷風險等因素，協商確定本次發行價格為 12.68元/股。

投資者請按此價格在 2022年 10月 14日（T日）進行網上和網下申購，申購時無需繳付申購資金。本次網下發行申購日與網上申購日同為 2022年 10月 14日（T日），其中，網下申購時間為 9:30-15:00，網上申購時間為 9:15-11:30，13:00-15:00。

（2）網上投資者應當自主表達申購意向，不得全權委托證券公司代其進行新股申購。

（3）網下投資者應根據《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票網下發行初步配售結果公告》，于 2022年 10月 18日（T+2日）16:00前，按最終確定的發行價格與初步配售數量，及時足額繳納新股認購資金。

網下投資者如同一配售對象同日獲配多只新股，務必對每只新股分別足額繳款，并按照規范填寫備注。如配售對象單只新股資金不足，將導致該配售對象當日全部獲配新股無效，由此產生的后果由投資者自行承擔。

網上投資者申購新股中簽后，應依據《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票網上中簽結果公告》履行資金交收義務，確保其資金賬戶在 2022年 10月 18日（T+2日）日終有足額的新股認購資金，投資者款項劃付需遵守投資者所在證券公司的相關規定。網下和網上投資者放棄認購部分的股份由保薦機構（主承銷商）包銷。

（4）當出現網下和網上投資者繳款認購的股份數量合計不足本次公開發行數量的 70%時，保薦機構（主承銷商）將中止本次新股發行，并就中止發行的原因和后續安排進行信息披露。

足額繳納申購款的，將被視為違約并應承擔違約責任，保薦機構（主承銷商）將違約情況報中國證券業協會備案。網上投資者連續 12個月內累計出現 3次中簽但未足額繳款的情形時，自結算參與人最近一次申報其放棄認購的次日起 6個月（按180個自然日計算，含次日）內不得參與新股、存托憑證、可轉換公司債券、可交換公司債券網上申購。

2、中國證券監督管理委員會、其他政府部門對本次發行所做的任何決定或意見，均不表明其對發行人股票的投資價值或投資者的收益做出實質性判斷或者保證。

任何與之相反的聲明均屬虛假不實陳述。請投資者關注投資風險，審慎研判發行定價的合理性，理性做出投資決策。

3、擬參與本次發行申購的投資者，須認真閱讀 2022年 9月 7日刊登在《中國證券報》《上海證券報》《證券時報》《證券日報》、經濟參考網、中國金融新聞網和中國日報網的《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票招股意向書摘要》及2022年 9月 15日披露于巨潮資訊網（www.cninfo.com.cn）的《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票招股說明書》（以下簡稱“《招股說明書》”）全文，特別是其中的“重大事項提示”及“風險因素”章節，須充分了解發行人的各項風險因素，謹慎判斷其經營狀況及投資價值，并審慎做出投資決策。發行人受政治、經濟、行業環境變化的影響，經營狀況可能會發生變化，由此可能導致的投資風險應由投資者自行承擔。

4、本次發行的股票無流通限制及鎖定期安排，自本次發行的股票在深交所上市交易之日起開始流通。請投資者務必注意由于上市首日股票流通量增加導致的投資風險。

5、發行人與保薦機構（主承銷商）根據初步詢價結果，綜合考慮發行人所處行業、可比公司、市場情況、募集資金需求及承銷風險等因素，協商確定本次發行價格為 12.68元/股。此價格對應的市盈率為：

（1）22.99倍（每股收益按照 2021年度經會計師事務所審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤除以本次發行后總股本計算）；

（2）20.69倍（每股收益按照 2021年度經會計師事務所審計的扣除非經常性根據中國證監會《上市公司行業分類指引》（2012年修訂），發行人所屬行業為“非金屬礦物制品業（C30）”。截至 2022年 9月 9日，中證指數有限公司發布的非金屬礦物制品業最近一個月平均靜態市盈率為 14.36倍。本次發行價格 12.68元/股對應的市盈率 22.99倍高于中證指數有限公司發布的非金屬礦物制品業最近一個月平均靜態市盈率。

主營業務與發行人可比的上市公司市盈率水平情況如下：

數據來源：WIND資訊，數據截至 2022年 9月 9日

注：以上 EPS計算口徑為：2021年扣非前/后孰低凈利潤/T-4日（2022年 9月 9日）總股本

本次發行價格為 12.68元/股，對應 2021年經審計的扣除非經常性損益前后孰低的凈利潤攤薄后市盈率為 22.99倍，高于中證指數有限公司發布的非金屬礦物制品業（C30）最近一個月靜態平均市盈率，但低于可比上市公司最近一個月平均靜態市盈率，存在未來發行人估值水平向行業平均市盈率回歸，股價下跌給新股投資者帶來損失的風險。根據《關于加強新股發行監管的措施》（證監會公告[2014]4號）等相關規定，發行人和保薦機構（主承銷商）在網上申購前三周內在《中國證券報》《上海證券報》《證券時報》《證券日報》、經濟參考網、中國金融新聞網和中國日報網連續發布投資風險特別公告，公告的時間分別為 2022年 9月 15日、2022年9月 22日和 2022年 9月 29日。

6、提請投資者關注發行價格與網下投資者報價之間存在的差異，網下投資者報價情況詳見 2022年 9月 15日刊登于《中國證券報》《上海證券報》《證券時報》《證券日報》、經濟參考網、中國金融新聞網、中國日報網以及巨潮資訊網（www.cninfo.com.cn）的《箭牌家居集團股份有限公司首次公開發行股票初步詢價結果及推遲發行公告》。

7、本次發行定價遵循市場化定價原則，在初步詢價階段由網下投資者基于真實認購意愿報價，發行人與保薦機構（主承銷商）根據初步詢價結果，綜合考慮發行人所處行業、可比公司、市場情況、募集資金需求及承銷風險等因素，協商確定本次發行價格。任何投資者如參與申購，均視為其已接受該發行價格；如對發行定價方法和發行價格有任何異議，建議不參與本次發行。

8、投資者應當充分關注定價市場化蘊含的風險因素，了解股票上市后可能跌破發行價，切實提高風險意識，強化價值投資理念，避免盲目炒作。監管機構、發行人和保薦機構（主承銷商）均無法保證股票上市后不會跌破發行價。

9、按本次發行價格 12.68元/股、發行新股 9,660.9517萬股計算的預計發行人募集資金總額為 122,500.87萬元，扣除發行費用約 6,913.58萬元（不含增值稅）后，預計本次募集資金凈額為 115,587.29萬元。募集資金的使用計劃等相關情況已于 2022年 9月 15日在《招股說明書》中進行了披露。存在因取得募集資金導致凈資產規模增加對發行人的生產經營模式、經營管理和風險控制能力、財務狀況、盈利水平及股東長遠利益產生重要影響的風險。

10、本次發行申購，任一投資者只能選擇網下或者網上一種方式進行申購，所有參與本次網下詢價、申購、配售的投資者均不得再參與網上申購。單個投資者只能使用一個合格賬戶進行申購，任何與上述規定相違背的申購均為無效申購。網上投資者應自主表達申購意向，不得全權委托證券公司代其進行新股申購。

11、若 2022年 10月 14日（T日）出現網下申購不足，將中止本次發行；若2022年 10月 18日（T+2日）網下和網上投資者繳款結束后，認購的股份數量合計不足本次公開發行數量的 70%，中止發行。

12、投資者獲得配售后，應當按時足額繳付認購資金。網上投資者連續 12個月內累計出現 3次中簽但未足額繳款的情形時，自結算參與人最近一次申報其放棄認購的次日起 6個月（按 180個自然日計算，含次日）內不得參與新股、存托憑證、可轉換公司債券、可交換公司債券網上申購。

13、本次發行結束后，需經深交所批準后，方能在深交所公開掛牌交易。如果未能獲得批準，本次發行股份將無法上市，發行人會按照發行價并加算銀行同期存款利息返還給參與申購的投資者。

14、發行人、保薦機構（主承銷商）鄭重提請投資者注意：投資者應堅持價值投資理念參與本次發行申購，我們希望認可發行人的投資價值并希望分享發行人的成長成果的投資者參與申購。

15、本投資風險特別公告并不保證揭示本次發行的全部投資風險，建議投資者充分深入了解證券市場的特點和蘊含的各項風險，理性評估自身風險承受能力，并根據自身經濟實力和投資經驗獨立做出是否參與本次發行申購的決定。

16、發行人的所有股份均為可流通股，本次發行前的股份有限售期，有關限售承諾及限售期安排詳見招股說明書。

17、請投資者務必關注投資風險，本次發行中，當出現以下情況之一時，發行人及保薦機構（主承銷商）將協商采取中止發行措施：

（1）網下申購后，有效報價的配售對象實際申購總量不足網下初始發行數量； （2）若網上申購不足，申購不足部分向網下回撥后，網下投資者未能足額申購的；

（3）網下和網上投資者繳款認購的股份數量合計不足本次公開發行數量的70%；

（4）發行人在發行過程中發生重大會后事項影響本次發行；

（5）中國證監會對發行承銷過程實施事中事后監管，發現涉嫌違法違規或者存在異常情形，責令發行人和承銷商暫停或中止發行，對相關事項進行調查處理。

如發生以上情形，發行人和保薦機構（主承銷商）將在第一時間向中國證監會報告并公告，待做好相關準備工作后并在核準文件有效期內，經向中國證監會備案，可重新啟動發行。

發行人： 箭牌家居集團股份有限公司

保薦機構（主承銷商）： 中信證券股份有限公司

2022年 9月 15日

關鍵詞： 投資風險 首次公開發行股票 募集資金